①探针卡：日本大厂因自然灾害生产受限，探针卡作为晶圆测试关键器件，行业需求随半导体景气度回升增长。这家公司打破境外垄断，跻身全球前十，绑定华为等核心客户，布局存储领域并推进客户验证，国产化空间广阔。 ②OCS：主推手谷歌股价创新高，AI算力集群催生网络架构升级需求，其具备低延迟、高带宽优势，产业链中上游价值量最高，国内厂商正在积极布局参与产业链分工。 ③云计算：亚马逊、谷歌云陆续涨价，叠加Agent产品爆火带动边缘计算、CDN需求，它作为国内龙头，全球节点布局完善，服务覆盖春晚、奥运会等多个重大活动，同时依托客户推动安全业务出海。